Commodity Channel Index (Chỉ báo CCI) được phát triển bởi Donald Lambert. Mặc dù chỉ báo sơ bộ ban đầu để xác định xu hướng mới, ngày nay chỉ báo được sử dụng rộng rãi để đo lường mức độ giá hiện tại so với giá trị trung bình.

Chỉ báo CCI

CCI là gì?

CCI là từ viết tắt của cụm từ Commodity Channel Index – Chỉ số kênh hàng hóa.

Đây là loại chỉ báo dao động được phát minh bởi Donal Lambert vào năm 1980. Ban đầu chỉ báo CCI được phát triển để phân tích thị trường hàng hóa, nhưng đến nay CCI đã được sử dụng rộng rãi trên nhiều loại tài sản khác nhau như cổ phiếu, forex…

Ý nghĩa của chỉ báo CCI

• Chỉ báo CCI dùng để theo dõi xu hướng thị trường, phát hiện thời điểm quá mua và quá bán. Đồng thời các nhà giao dịch ngoại hối cũng có thể sử dụng chỉ báo CCI để phát hiện điểm yếu trong các xu hướng khi chỉ báo phân kỳ (giá và chỉ báo ngược chiều nhau). Qua đó đưa ra quyết định đóng lệnh hoặc mở lệnh theo xu hướng mới.
• Ngoài sử dụng CCI để xác định điều kiện quá mua (Overbought) và quá bán (Oversold) các trader cũng có thể sử dụng CCI để đo lường sức mạnh của xu hướng (thị trường đang trong xu hướng mạnh hay yếu).

Cách sử Dụng Chỉ Báo CCI

Chỉ báo CCI thay đổi theo dọc đường 0 trong vùng từ -100 đến +100. Đường 0 tương ứng với mức giá trung bình cân bằng. Chỉ báo càng cao trên mức 0, thì càng có nhiều định giá là cặp ngoại tệ giao dịch. Các chỉ số rơi xuống thấp hơn mức 0, càng bị đánh giá thấp là cặp ngoại tệ giao dịch, và tiềm năng lớn hơn cho tăng trưởng trong các giai đoạn có thể có giá.

Tuy nhiên, giá không cân bằng trong chính nó không thể là chỉ số rõ ràng và không rõ xu hướng của sự dịch chuyển giá trong giai đoạn tới, và không có sức mạnh của sự chuyển động giá. Cần chú ý đến mức độ quan trọng của các giá trị chỉ báo, cũng như xu hướng của việc giao các chỉ báo:

• Việc tăng giá trị chỉ báo với việc giao ở mức 100 có nghĩa là khả năng tăng giá trong giai đoạn kế tiếp
• Sự sụt giảm giá trị chỉ báo với việc giao ở mức 100 cho thấy khả năng đảo chiều của giá và là dấu hiệu bán.
• Sự sụt giảm của các giá trị chỉ báo với việc giao ở mức 100 nghĩa là khả năng việc giảm giá trong giai đoạn kế tiếp.
• Việc tăng giá trị chỉ báo với việc giao ở mức 100 cho thấy khả năng đảo chiều giá cả và là dấu hiệu mua.
• Việc giao với đường 0 từ dưới lên xác nhận việc mua.
• Việc giao với đường 0 từ trên xuống xác nhận việc bán.

Đặc điểm của chỉ báo CCI

Để giúp mọi người hiểu rõ hơn về chỉ báo Commodity Channel Index, Mie xin đưa ra một số đặc điểm nổi bật của CCI

Chỉ báo CCI thường dao động trong khoảng từ -100 đến +100.

• Trong điều kiện thị trường ổn định, không có nhiều biến động, chỉ báo chủ yếu di chuyển quanh trục 0. Trục 0 này là cột mốc biểu diễn mức giá bình quân cân bằng. Bạn có thể tham khảo hình vẽ dưới đây để hình dung rõ hơn.

• Trường hợp giá di chuyển trong khoảng từ 0 đến 100, đây là tín hiệu cho thấy thị trường đang trong xu hướng tăng. Ngược lại, khi giá di chuyển trong khoảng từ 0 xuống -100, đây là tín hiệu dự báo xu hướng thị trường hiện tại là xu hướng giảm.

CCI vượt quá phạm vi -100 và 100

– Khi CCI đóng vai trò là chỉ báo chậm, phân tích các dữ kiện trong quá khứ:

• Nếu CCI vượt mức 100 trở lên : Thị trường đang trong đà di chuyển mạnh và có tín hiệu cho thấy giá sẽ khởi đầu một xu hướng tăng.
• Nếu CCI vượt mức -100 trở xuống : Thị trường dần suy yếu mở đầu một xu hướng giảm.

– Khi CCI đóng vai trò là chỉ báo nhanh, dự báo các dữ kiện trong tương lai:

• Nếu CCI vượt mức 100 trở lên : Thị trường đã tăng quá mạnh và có xu hướng điều chỉnh giảm, lúc này cặp tỷ giá đang trong tình trạng quá mua.
• Nếu CCI vượt mức -100 trở xuống : Thị trường giảm quá xa và có dấu hiệu điều chỉnh tăng, lúc này cặp tỷ giá đang trong tình trạng quá bán.

Tuy nhiên, trong điều kiện thị trường đi ngang (sideway), chỉ báo này mới có thể phát huy tốt nhất tiềm năng của nó.

Ngược lại, trong trường hợp thị trường đang di chuyển theo xu hướng (trend market), CCI lại không phát huy được lợi thế và tỏ ra bị kìm hãm rất nhiều.

Công thức tính CCI

Để áp dụng chỉ báo CCI vào trading forex một cách hiệu quả, các nhà giao dịch cần phải biết cách tính chỉ báo CCI. Khi hiểu rõ công thức tính CCI các trader sẽ có cái nhìn đầy đủ hơn về chỉ báo này.

Trong đó:

• AP (Average price) : Mức giá trung bình của tài sản được tính bằng (mức giá cao nhất + mức giá thấp nhất + mức giá đóng cửa)/3
• MA (Moving Average) : trung bình động đơn giản của giá tính bằng (giá đóng cửa 1 + giá đóng cửa 2 + giá đóng cửa 3 +…+ giá đóng cửa n) / n
• MD (Moving Deviation) : độ lệch chuẩn tuyệt đối của MA tính bằng [ (MA – AP1) + (MA – AP2) + …+ (MA – APn) ] / n
• 0,015 là hằng số được sử dụng để điều chỉnh hoặc làm mịn các giá trị của CCI, sao cho nó nằm trong khoảng -100 đến +100.

Công thức tính CCI nhìn có vẻ phức tạp nhưng bạn đừng lo lắng, bởi hiện nay các nền tảng giao dịch forex đã tích hợp sẵn chỉ báo CCI nên các nhà đẩu tư sẽ không cần phải tính toán chỉ số này nữa.

Cách giao dịch với chỉ báo CCI

Nhìn vào công thức tính CCI ở trên, chúng ta có thể thấy chức năng nổi bật của CCI chính là so sánh mức giá hiện tại với giá trung bình của một loại tài sản trong một khoảng thời gian cụ thể. Nếu chỉ báo CCI cao chứng tỏ rằng giá đang di chuyển trên mức giá trị trung bình. Ngược lại, nếu CCI thấp có nghĩa là giá đang di chuyển dưới mức giá trị trung bình.

Từ nhận định trên, các nhà đầu tư chuyên nghiệp đã rút ra nguyên tắc giao dịch với CCI vô cùng đơn giản

Chỉ báo CCI tăng

Với chỉ báo CCI tăng, đường CCI di chuyển vượt lên trên +100 cho thấy thị trường đang có xu hướng tăng, lúc này các nhà đầu tư có thể thực hiện vào lệnh mua. Sau đó đợi khi CCI giảm xuống thấp hơn mức +100, các trader đóng lệnh tại thời điểm này.

Chỉ báo CCI giảm

Ngược lại, với chỉ số CCI giảm, đường CCI di chuyển xuống dưới -100 cho thấy thị trường có thể xảy ra xu hướng giảm và các nhà đầu tư nên mở lệnh bán để kiếm lợi nhuận. Sau đó, có thể đóng lệnh bán này khi chỉ số CCI tăng cao trở lại và vượt mốc -100.

Thực tế, hiện nay có nhiều nhà đầu tư chuyên nghiệp đã sử dụng phạm vi -200 và +200 làm tín hiệu quá mua và quá bán thay vì -100 đến +100 như lý thuyết ban đầu. Một khi chỉ số CCI di chuyển chạm tới mốc -200 và +200 thì hiện tượng mean reversion (trở về trung bình) khả năng cao sẽ xảy ra.

Một số lưu ý khi sử dụng CCI

Để tránh những quyết định sai lầm khi xác nhận xu hướng giá, các nhà đầu tư nên kết hợp chỉ báo CCI với các công cụ phân tích tài chính khác. Cụ thể, khi giá di chuyển vào vùng quá mua hoặc quá bán (vùng nhạy cảm), các trader nên cân nhắc 3 yếu tố sau trước khi xác nhận xu hướng đảo chiều của giá.

• Thứ nhất, xem xét có tín hiệu đảo chiều từ các công cụ khác không, ví dụ như biểu đồ nến, chỉ báo MACD, chỉ báo RSI,…
• Thứ hai, kiểm tra xem mức giá hiện tại có nằm trên đường kháng cự hoặc hỗ trợ mạnh không.
• Thứ ba, xem xét các công cụ khác có xảy ra phân kỳ không. Nếu có xuất hiện phân kỳ chứng tỏ xu hướng đảo chiều khả năng cao sẽ xảy ra.

Hy vọng thông qua bài viết này, các bạn đã hiểu rõ CCI là gì?

Cách cài đặt và sử dụng chỉ báo CCI như thế nào để kiếm được mức sinh lời tối ưu nhất?

Mie chúc các bạn thành công nha!